Располагается в черте города Энгельса. Длинна его около 1 км, а ширина в некоторых местах до 50-ти метров. Начинается озеро у Трудовой улицы. Здесь же располагается ротонда. Вдоль восточного берега озера тянется Бережная улица и частный сектор. Вдоль западной окраины - промышленные предприятия. Оканчивается Банное озеро у Лесозаводской улицы.
Название "Банное" озеро получило скорей всего от того, что в былые времена на его побережье располагались бани города.
Раннее - это озеро соединялось с озером Став. Ныне - они разделяются лесозаводской улицей. Озеро понемногу загрязняться и мельчает.
Излюбленное место рыбаков, отдыхающих горожан.